🧧 Tiêu điểm cổ phiếu - #PC1 - 20-03-2024 🧧 📌 Tích cực: 1. Là đơn vị tổng thầu EPC xây lắp điện lớn và uy tín, khi đầu tư công nở rộ, backlog dự án dồi dào hơn 2. Sở hữu 30% Western Pacific dự kiến ghi nhận kết quả kinh doanh từ Khu công nghiệp Yên Phong IIA (quy mô 150 ha) tại Bắc Ninh và Khu công nghiệp Yên Lệnh (quy mô 70 ha) tại Hà Nam. Yên Phong 3.256 tỷ đồng doanh thu 2024-2025, Yên Lệnh doanh thu 1.037 tỷ đồng trong giai đoạn 2025 - 2026 3. PC1 tự triển khai KCN, đầu tư Giai đoạn 2 của Khu công nghiệp NHIZ (200 ha) (sở hữu 100%) doanh thu 2025 2026 khoảng 650-660 tỷ 1 năm 4. LN về mức thấp nhất 11 năm, tạo nền thấp cho tăng trưởng 5. PC1 đang vận hành 144MW điện gió, 169MW thủy điện, dự kiến 2025 nâng CS điện gió 350MW, và 1GW điện gió ngoài khơi 6. Mảng quặng Niken đóng góp full năm, 1200 tỷ Dthu, LNG 400 tỷ, do PC1 sở hữu 57% cổ phần tại CTCP Khoáng sản Tấn Phát nên hợp nhất theo tỉ lệ 📌 Tiêu cực: 1. Mảng xây lắp có thể bị ảnh hưởng do các dự án NLTT vẫn đang chờ pháp lí, cơ chế giá, quy hoạch nên ảnh hưởng backlog dự kiến 2. Mảng năng lượng có thể bị ảnh hưởng tiêu cực của các hiện tượng thời tiết bất lợi, sản lượng thủy điện đạt thấp 3. Hiệu quả kinh doanh chưa vào điểm rơi lợi nhuận, phụ thuộc lớn vào giá bán Niken 4. Chi phí nợ vay cao, 50% nợ vay dài hạn là ngoại tệ, chịu tác động từ tỷ giá 📌 Kỹ thuật: Giao dịch tích nền, vol vào nhưng giá không thực sự thuyết phục. PC1 giữ kênh giá, nếu thủng sẽ về hỗ trợ ngắn 26 Tuy nhiên PC1 là 1 mã khá ok! Kí tên: Cổ còn ngon (Không phải danh mục mẫu) : VSC DCM GIL HDG VIX GEX MBB